仓位轻重如何直接影响交易心态？

也不知道是第几次说交易资金这个事了，前几天有个朋友发来一大段话字字泣血，总结下来就是六点

安慰人的话我实在有点说不出口，只能劝他看开点，忘掉交易这件事，好好生活，钱早晚能赚回来，希望能听得进去

所以务必用合理的资金规模交易。 我日常接触过很多交易新手，他们有个共同点就是无论开仓仓位，或者综合持仓的仓位，相对于新手阶段的合理水平来说，都是超出许多，非常不理性的。

有些朋友月收入四位数，使用的交易资金却在五六位数，遇见连损行情轻松亏掉月收入，然后压力面前各种情绪化交易，最后归因于暂时性的心态不好，继续追加想要翻盘...

而有些则是一口气做好几个品种，持仓混乱不说，激进加仓后整体仓位规模跟滚雪球一样扩大，最终承担超出正常范围几倍的风险

如此怎么能找到主要品种坚定持仓，信任自己对趋势的判断？ 只怕判断走势时会草木皆兵，一脚深一脚浅，开是乱开，平是一股脑全平掉。

在我看来，交易能力的发挥取决于交易者的压力水平，压力越低对计划的认可度就越高，也就不会轻易去变更思路，同时也会更少去临盘干预自己的持仓，对趋势的认知更正面积极。

而高压力水平的交易者，最常见的一个情况就是，他对结果有执念，这种执念扭曲了他的思维方式，使得容易“拟人化”的理解市场走势，把市场想象成对手，把小级别的随机漫步，解读成“主力”有预谋的举动，不是自己骗自己，就是自己吓自己。

比如，真实情况是在走势不明朗时提前交易，折返行情中止损。却会被主观解读出是“主力在拉升前的故意诱多扫单”，而后又用这种解读来做马上进行下一笔交易的理由

进入这种思维模式，就会把市场想象成一举一动都有深意和后续。当这种“猜测市场意图”成为习惯后，他就会变成一个彻底的主观交易派，改不掉盯盘喜欢主观臆测，又把臆测当成进场信号的毛病

也就，天天都有交易，随时都能做单，最终不分市况的高频率操作加上混乱的仓位管理，必然会在某些极端行情中产生爆炸性的亏损，没有例外！

而客观的交易者永远不会去猜测市场的意图，因为走势不是每时每刻都有逻辑和意义，相反，有很多时候它就是噪音走势

市场只存在“趋势性较强产生短期规律使得技术逻辑显现，可以分析，可以跟随的时候”

以及“不存在趋势性，价格随机折返没有规律和技术逻辑，以至于完全没有分析和博弈优势的时间”

只有区分清楚“有分析价值”和“无分析价值”的市场状态，才能做到有足够耐心和纪律等待市场状态切换，熬过市场状态切换

同时，大多数人单笔风险数额在2%时能做到忽略短线波动，等待长期目标实现，在轻仓范围下，压力没有大到他离不开盘面必须重点关注，随时回应的地步

而有些承担了10—20%单笔亏损风险的朋友，压力逼得他必须集中注意力来关注价格一举一动，担忧情绪使得他随时准备干预持仓，最终计较的永远是短期得失而不是长远规划

这种随时预备进行干预的念头，必然会打破对思路的坚持

因此心态不好，本质上是压力问题，而不是技术或者性格问题

同时轻仓，很容易被理解成一种保守型的建议，好像新手就必然会亏一样，所以很多人不愿意听。

但在我看来没有这么肤浅，因为轻仓的建议，是从三点来考虑：

（1） 轻仓，低压力状态下，看待问题会比较理性，对坏结果的包容性更强，也更乐于主动学习

而仓位失衡，高压力状态下，整天是什么心理状态，估计很多人都经历过。比如心思都在盘面上，对价格波动非常敏感，不是担忧自己错过波动，就是担忧仓位太轻扳不回亏损，急着进场又喜欢扛单，最终亏的远比预想多得多。

（2）仓位过重，容易产生急功近利的心理，更容易赌行情，搞超短线交易

仓位过重、没有耐心对行情进行分析计划、小级别走势里凭感觉赌单、亏了开始扛单，这四点占齐了不用多说，必亏无疑

（3）轻仓可以创造足够的风险缓冲，在不利市况中把亏损控制在“可修复”的范围内

什么是可修复呢？  一般情况下30%以下的亏损是比较好扳平的，超过这个范围，扳平亏损的难度其实就是翻仓的难度，不用多说了

而且有些时候，是市场波动率周期性变差，系统可能在几个月内信号质量都不理想，所以没有较为稳健的仓位风控是熬不过这个周期

这也是为什么有些朋友，短期赶上风险事件影响，靠高波动性赚钱。等波动性一下降就连本带利还给市场的原因，因为他们的仓位管理从来没有考虑过在“糟糕时期”的适应性

表面上看轻仓是为了降低亏损风险，但换个角度看，其实我们通过“轻仓”是在管理自己的预期和压力波动，最终稳健才能稳定！